[{"data":1,"prerenderedAt":1192},["ShallowReactive",2],{"\u002Fde\u002Fglossary\u002Fwhat-is-average-trade-length":3,"\u002Fde\u002Fglossary\u002Fwhat-is-average-trade-length-related":256,"\u002Fde\u002Fglossary\u002Fwhat-is-average-trade-length-langs":1183},{"id":4,"title":5,"body":6,"category":238,"date":239,"description":240,"draft":241,"extension":242,"meta":243,"navigation":244,"path":245,"related":246,"seo":251,"stem":252,"term":253,"updated":254,"__hash__":255},"glossary\u002Fde\u002F5.glossary\u002Fwhat-is-average-trade-length.md","Was ist die durchschnittliche Haltedauer? Formel und echte Daten",{"type":7,"value":8,"toc":230},"minimark",[9,13,18,21,32,35,43,50,53,57,60,79,92,96,107,118,128,132,147,170,197,201,223],[10,11,12],"p",{},"Die durchschnittliche Haltedauer ist die mittlere Zeit, die eine Position offen war, gemessen vom Moment der Eröffnung bis zum Moment der Schließung, über alle geschlossenen Trades des Kontos. Sie zeigt die Haltedauer, mit der eine Strategie tatsächlich gearbeitet hat, so wie der Broker sie aufgezeichnet hat, und nicht die, für die sie entworfen wurde. Damit ist sie die schnellste Einzelprüfung, ob eine beschriebene Strategie und ein veröffentlichter Track Record überhaupt dasselbe sind.",[14,15,17],"h2",{"id":16},"so-funktioniert-es","So funktioniert es",[10,19,20],{},"Jeder geschlossene Trade hat eine Ein- und eine Ausstiegszeit. Die Kennzahl ist das arithmetische Mittel der Abstände dazwischen; sie wird auf unseren Servern aus der Trade-Historie des Kontos berechnet und fertig zur Anzeige an die Seite geschickt.",[22,23,28],"pre",{"className":24,"code":26,"language":27},[25],"language-text","Ø Haltedauer = Σ (Ausstiegszeit − Einstiegszeit) \u002F geschlossene Trades mit beiden Zeitstempeln\n","text",[29,30,26],"code",{"__ignoreMap":31},"",[10,33,34],{},"Drei Eigenschaften dieser Formel entscheiden, wie du sie lesen musst.",[10,36,37,38,42],{},"Sie ist ein ",[39,40,41],"strong",{},"Mittelwert, kein Median",". Eine Position, die drei Monate offen blieb, steckt im selben Durchschnitt wie vierhundert Trades von je neunzig Sekunden und verschiebt das Ergebnis weit stärker als jeder einzelne von ihnen. Ein kurzer Durchschnitt ist deshalb ein starkes Indiz für kurze Trades; ein langer kann auch von einer Handvoll Ausreißer kommen.",[10,44,45,46,49],{},"Sie zählt ",[39,47,48],{},"nur geschlossene Trades",", und davon nur Kauf- und Verkaufsorders: Einzahlungen, Auszahlungen und stornierte Pending Orders bleiben außen vor. Eine Verlustposition, die ein Jahr lang offen im Minus liegt, trägt nichts bei, bis sie endlich geschlossen wird; an diesem Tag springt der Durchschnitt.",[10,51,52],{},"Positionen werden einzeln gezählt, nicht zusammengefasst. Ein Grid mit zwanzig gleichzeitigen Orders erzeugt zwanzig Haltedauern. Die Zahl beantwortet also die Frage „Wie lange war ein Trade offen?“, nicht „Wie lange war das Konto im Markt?“.",[14,54,56],{"id":55},"warum-das-wichtig-ist","Warum das wichtig ist",[10,58,59],{},"Die Haltedauer ist die eine strukturelle Eigenschaft einer Strategie, die eine Trade-Historie nicht verbergen kann. Ein Track Record, der als Swing-Trading beschrieben wird und eine durchschnittliche Haltedauer von vier Minuten hat, ist kein Swing-Trading, egal was in der Beschreibung steht. Keine der beiden Spielarten ist besser als die andere; der Widerspruch selbst ist der Befund.",[10,61,62,63,68,69,73,74,78],{},"Sie entscheidet auch, ",[64,65,67],"a",{"href":66},"\u002Fglossary\u002Fwhat-is-cost-percentage","welche Kosten überwiegen",". ",[64,70,72],{"href":71},"\u002Fglossary\u002Fwhat-is-a-spread","Spread"," und Kommission fallen einmal pro Trade an und wiegen deshalb bei den kürzesten Haltedauern am schwersten. Der ",[64,75,77],{"href":76},"\u002Fglossary\u002Fwhat-is-a-swap-in-forex","Swap"," läuft pro Nacht auf und trifft nur Positionen, die über den Rollover gehalten werden. Zwei Systeme mit identischem Bruttoergebnis und unterschiedlicher Haltedauer zahlen für völlig verschiedene Dinge.",[10,80,81,82,86,87,91],{},"Und sie legt fest, ",[64,83,85],{"href":84},"\u002Fguides\u002Fhow-much-history-a-track-record-needs","wie viel ein Track Record pro Zeiteinheit beweisen kann",". Ein Konto mit durchschnittlich zwei Stunden Haltedauer liefert schnell Belege; eines mit drei Wochen braucht Jahre, bis es auf dieselbe Zahl unabhängiger Ergebnisse kommt. Deshalb gehören Haltedauer und ",[64,88,90],{"href":89},"\u002Fglossary\u002Fwhat-is-a-profit-factor","Profitfaktor"," immer zusammen gelesen.",[14,93,95],{"id":94},"was-die-daten-zeigen","Was die Daten zeigen",[10,97,98,99,102,103,106],{},"Die folgenden Zahlen beschreiben die auf ShowMyTrades veröffentlichten Konten, nicht Trader im Allgemeinen. Bei den veröffentlichten Konten mit Trade-Historie (Stand August 2026) dauert der ",[39,100,101],{},"Median-Trade 2,4 Stunden",", und das Median-Konto hat ",[39,104,105],{},"171 geschlossene Trades",".",[10,108,109,110,113,114,117],{},"Das ist eine Intraday-Gruppe. Das Median-Konto eröffnet und schließt innerhalb derselben Handelssitzung, die meisten seiner Positionen erreichen also nie einen Rollover. Trotzdem stehen in denselben Daten ",[39,111,112],{},"862.547 $ an Swap",", und ",[39,115,116],{},"86,3 % der Konten mit Swap zahlen unterm Strich negativen Swap",". Die Übernachtkosten konzentrieren sich auf die Minderheit der Konten, die Positionen über Nacht halten, und für diese Konten sind sie ein echter Kostenposten, kein Rundungsfehler.",[10,119,120,121,113,124,127],{},"Die Zahlen zur Automatisierung erklären den kurzen Median. Der ",[39,122,123],{},"Median des Anteils automatisierter Trades liegt bei 99 %",[39,125,126],{},"53,9 % der Konten sind zu mehr als 90 % automatisiert",". Programme schließen Positionen, wenn eine Regel greift, nicht am Ende des Arbeitstags.",[14,129,131],{"id":130},"wo-du-das-auf-showmytrades-findest","Wo du das auf ShowMyTrades findest",[10,133,134,137,138,142,143,146],{},[39,135,136],{},"Ø Haltedauer"," ist die letzte Zeile der Spalte ",[139,140,141],"em",{},"Trades"," in den ",[39,144,145],{},"Erweiterten Statistiken",", in der Ansicht „Tabelle“, im Dashboard des Inhabers genauso wie auf der öffentlichen Kontoseite. Die Einheit passt sich an: Minuten unter einer Stunde, Stunden mit einer Nachkommastelle unter einem Tag, darüber Tage und Stunden.",[10,148,149,150,153,154,157,158,161,162,165,166,169],{},"Dasselbe Modul macht aus der Haltedauer eine Verteilung. Die Schaltfläche ",[39,151,152],{},"Dauer",", die vierte im Umschalter Tabelle \u002F Wochentag \u002F Uhrzeit \u002F Dauer, öffnet ein Streudiagramm mit dem Titel ",[139,155,156],{},"Haltedauer und Profitabilität",": auf der waagerechten Achse die gehaltenen Stunden, auf der senkrechten Gewinn oder Verlust, die Blasen nach Volumen in Lots skaliert und in ",[139,159,160],{},"Gewinn-Trades"," und ",[139,163,164],{},"Verlust-Trades"," aufgeteilt. Eine Grenze solltest du kennen: Das Diagramm zeigt die ",[39,167,168],{},"letzten 200 geschlossenen Trades",", nicht die gesamte Historie, und beschreibt damit das aktuelle Verhalten, nicht die ganze Laufzeit. Jedes Ergebnis darin ist nach Kommission und Swap gerechnet. Fährst du mit der Maus über einen Punkt, siehst du Ticket, Symbol, Volumen, Dauer, G\u002FV sowie „Eröffnet“ und „Geschlossen“ auf die Minute genau.",[10,171,172,173,176,177,179,180,183,184,183,187,183,190,193,194,106],{},"Für jeden einzelnen Trade hat die Tabelle ",[39,174,175],{},"Trade-Historie und Kontostandsverlauf"," eine optionale Spalte ",[39,178,152],{}," (nur geschlossene Trades, standardmäßig ausgeblendet, einschaltbar über das Spaltenmenü), im Format ",[29,181,182],{},"2 Tg. 5 Std.",", ",[29,185,186],{},"3 Std. 14 Min.",[29,188,189],{},"12 Min.",[29,191,192],{},"4 Min. 20 Sek."," oder ",[29,195,196],{},"42 Sek.",[14,198,200],{"id":199},"häufige-irrtümer","Häufige Irrtümer",[202,203,204,211,217],"ul",{},[205,206,207,210],"li",{},[39,208,209],{},"„Der Durchschnitt ist der typische Trade.“"," Er ist ein Mittelwert, und Haltedauern haben einen langen rechten Ausläufer. Schau dir das Streudiagramm unter „Dauer“ an, bevor du annimmst, dass der Durchschnitt irgendeinen echten Trade beschreibt.",[205,212,213,216],{},[39,214,215],{},"„Ein kurzer Durchschnitt beweist Scalping.“"," Er kann auch von einem System kommen, das Gewinner nach Minuten schließt und Verlierer wochenlang hält: Der Durchschnitt wird kürzer, während sich das Risiko in die Länge zieht.",[205,218,219,222],{},[39,220,221],{},"„Offene Trades zählen mit.“"," Tun sie nicht, jedenfalls nicht, bevor sie geschlossen sind. Eine lange laufende offene Position bleibt hier zwangsläufig unsichtbar.",[10,224,225,226,106],{},"Wie sich die Haltedauer zusammen mit allen anderen Zahlen einer Kontoseite lesen lässt, steht im Artikel ",[64,227,229],{"href":228},"\u002Fguides\u002Freading-a-trading-account-dashboard","So liest du das Dashboard eines Handelskontos",{"title":31,"searchDepth":231,"depth":231,"links":232},2,[233,234,235,236,237],{"id":16,"depth":231,"text":17},{"id":55,"depth":231,"text":56},{"id":94,"depth":231,"text":95},{"id":130,"depth":231,"text":131},{"id":199,"depth":231,"text":200},"Kennzahlen","2026-08-19T00:00:00.000Z","Die durchschnittliche Haltedauer ist die mittlere Zeit, die eine geschlossene Position offen war. Die Formel, warum sie ein Mittelwert und kein typischer Trade ist, und was Tausende Konten zeigen.",false,"md",{},true,"\u002Fde\u002Fglossary\u002Fwhat-is-average-trade-length",[247,248,249,250],"what-is-expectancy","what-is-a-profit-factor","what-is-a-lot-in-forex","what-is-terminal-ping",{"title":5,"description":240},"de\u002F5.glossary\u002Fwhat-is-average-trade-length","Durchschnittliche Haltedauer","2026-09-17T00:00:00.000Z","vohe5sR5V6yv4H3X5uebzmSuM67uvkidVgH5TRvkVBM",[257,452,729,952],{"id":258,"title":259,"body":260,"category":438,"date":239,"description":439,"draft":241,"extension":242,"meta":440,"navigation":244,"path":441,"related":442,"seo":447,"stem":448,"term":449,"updated":450,"__hash__":451},"glossary\u002Fde\u002F5.glossary\u002Fwhat-is-a-lot-in-forex.md","Was ist ein Lot im Forex-Handel? Standard-, Mini- und Micro-Lot",{"type":7,"value":261,"toc":431},[262,265,267,270,276,279,285,293,295,298,305,321,323,337,353,355,374,388,394,402,404,424],[10,263,264],{},"Ein Lot ist die Einheit, in der die Größe eines Trades gemessen wird. Ein Standard-Lot entspricht 100.000 Einheiten der Basiswährung des Paares, ein Mini-Lot 10.000 und ein Micro-Lot 1.000. Eine Position von 0,10 Lots auf EUR\u002FUSD bewegt also 10.000 Euro. Jede Volumenangabe in einem Track Record und fast jede Gebühr, die ein Broker berechnet, wird in Lots ausgedrückt.",[14,266,17],{"id":16},[10,268,269],{},"Das Lot ist ein Multiplikator auf die Kontraktgröße, die der Broker für jedes Symbol festlegt.",[22,271,274],{"className":272,"code":273,"language":27},[25],"Gehandelte Einheiten = Lots × Kontraktgröße\n\nStandard-Lot   1,00  = 100.000 Einheiten\nMini-Lot       0,10  =  10.000 Einheiten\nMicro-Lot      0,01  =   1.000 Einheiten\n",[29,275,273],{"__ignoreMap":31},[10,277,278],{},"Erst die Kontraktgröße macht aus einer Kursbewegung Geld. Ein Pip ist bei einem fünfstelligen Forex-Paar 0,0001 und bei einem Yen-Paar 0,01, und daraus ergibt sich der Pip-Wert direkt:",[22,280,283],{"className":281,"code":282,"language":27},[25],"Pip-Wert = Lots × Kontraktgröße × Pip-Größe, umgerechnet in die Kontowährung\n         = 1,00 × 100.000 × 0,0001 = 10 $ pro Pip bei EUR\u002FUSD\n",[29,284,282],{"__ignoreMap":31},[10,286,287,288,292],{},"Die 100.000 sind eine Forex-Konvention, keine Regel. Gold, Indizes, Energierohstoffe und Krypto-CFDs haben jeweils eigene Kontraktgrößen, die der Broker festlegt und die in der Symbolspezifikation stehen. „Ein Lot“ auf XAUUSD ist also nicht „ein Lot“ auf EUR\u002FUSD. Auf einem ",[64,289,291],{"href":290},"\u002Fglossary\u002Fwhat-is-a-cent-account","Cent-Konto"," wird stattdessen die Kontowährung skaliert, und das verkleinert die tatsächliche Größe desselben nominellen Lots noch einmal.",[14,294,56],{"id":55},[10,296,297],{},"Broker rechnen in Lots ab. Die Kommission wird pro Lot angegeben, pro Seite oder pro Round Turn. Der Swap wird pro Lot und Nacht angegeben. Die Spread-Kosten sind der Spread in Pips mal Pip-Wert, und der hängt wiederum von der Kontraktgröße ab. Nichts davon wächst mit der Zahl der Trades, alles wächst mit dem Volumen.",[10,299,300,301,106],{},"Deshalb ist das Gesamtvolumen der Nenner, der zwei Konten überhaupt vergleichbar macht. Kosten in Dollar sagen für sich genommen nichts, denn ein großes Konto mit großen Positionen muss mehr zahlen. Die Kosten pro Lot rechnen die Kontogröße heraus, und nur in dieser Form lassen sich ",[64,302,304],{"href":303},"\u002Fguides\u002Fbroker-cost-audit","die Gebühren zweier Broker gegeneinander halten",[10,306,307,308,312,313,315,316,320],{},"Das Volumen ist außerdem die einzige Zahl, die ein Trader direkt selbst festlegt. ",[64,309,311],{"href":310},"\u002Fguides\u002Fwin-rate-is-not-an-edge","Trefferquote",", Drawdown und ",[64,314,90],{"href":89}," sind Ergebnisse. Die Lot-Größe ist eine Anweisung, erteilt, bevor der Markt überhaupt mitreden kann. Deshalb verrät eine Volumenspalte für sich allein die Disziplin bei der ",[64,317,319],{"href":318},"\u002Fglossary\u002Fwhat-is-position-sizing","Positionsgrößenbestimmung"," schneller als jede Performance-Kennzahl.",[14,322,95],{"id":94},[10,324,325,326,329,330,333,334,106],{},"Die folgenden Zahlen beschreiben Konten, die auf ShowMyTrades veröffentlicht sind, nicht Trader allgemein. Die öffentlichen Konten hier haben ",[39,327,328],{},"1.724.575 Lots"," gehandelt (Stand: August 2026), rund ",[39,331,332],{},"770 Lots pro veröffentlichtem Konto mit Historie",", verteilt auf ",[39,335,336],{},"703 verschiedene Broker-Server",[10,338,339,340,161,343,348,349,352],{},"Auf der Kostenseite stehen diesem Volumen ",[39,341,342],{},"4.782.670 $ an Kommissionen",[39,344,345,346],{},"862.547 $ an ",[64,347,77],{"href":76}," gegenüber, gerechnet auf die hier synchronisierten Trades, und ",[39,350,351],{},"86,3 % der Konten, die überhaupt Swap zahlen, liegen dabei netto im Minus",". Teile besser nicht das eine durch das andere, um eine griffige Quote zu bekommen: Die Summen umfassen unterschiedliche Gruppen, und darunter mischen sich Symbole mit unterschiedlichen Kontraktgrößen, Broker mit Preisen pro Seite und pro Round Turn sowie reine Spread-Konten ganz ohne Kommission. Die Kosten pro Lot sind der richtige Vergleich, nur rechnet man ihn auf einem einzelnen Konto, wo beide Zahlen aus denselben Trades stammen.",[14,354,131],{"id":130},[10,356,357,360,361,363,364,366,367,161,370,373],{},[39,358,359],{},"Lots gesamt"," steht in der Spalte ",[139,362,141],{}," der ",[39,365,145],{},", mit zwei Nachkommastellen, direkt über ",[39,368,369],{},"Kommissionen gesamt",[39,371,372],{},"Gezahlte Swaps gesamt",". Alle drei sind Summen über die geschlossenen Kauf- und Verkaufs-Trades des Kontos, berechnet auf unseren Servern, Ein- und Auszahlungen nicht eingerechnet. Beide Kostenzeilen behalten das Vorzeichen, das der Broker gebucht hat: Die Kommission erscheint normalerweise als negative Zahl, und der Swap wird rot, wenn das Konto mehr gezahlt als eingenommen hat. Liest du die drei Zeilen zusammen, bekommst du die oben beschriebene Rechnung der Kosten pro Lot für ein einzelnes Konto, auf Basis echter Broker-Buchungen statt einer veröffentlichten Preisliste.",[10,375,376,377,380,381,383,384,387],{},"Pro Trade zeigt die Spalte ",[39,378,379],{},"Volumen"," in ",[39,382,175],{}," die Größe jedes Tickets, mit zwei Nachkommastellen. Kontoinhaber können sie mit dem Schalter ",[39,385,386],{},"Lots"," in den Privatsphäre-Einstellungen des Kontos von öffentlichen Seiten und Widgets entfernen. Fehlt auf einer öffentlichen Kontoseite die Volumenspalte, ist das also eine bewusste Entscheidung und keine Datenlücke.",[10,389,390,391,393],{},"Die Ansicht ",[39,392,152],{}," im selben Bereich der Erweiterten Statistiken stellt das Volumen als Blasengröße dar, über die letzten 200 geschlossenen Trades. Dort wird eine steigende Lot-Progression als wachsende Kreise sichtbar statt als Zahlenkolonne.",[10,395,396,397,401],{},"Willst du eine Position dimensionieren, bevor du sie eröffnest, nimmt der ",[64,398,400],{"href":399},"\u002Ftools\u002Fposition-size-calculator","Positionsgrößenrechner"," Kontostand, Risiko und Stop-Abstand entgegen und gibt die Lot-Größe aus. Die Kontraktgröße lässt sich dort als Micro-Lot (1.000), Mini-Lot (10.000) oder Standard-Lot (100.000) wählen.",[14,403,200],{"id":199},[202,405,406,412,418],{},[205,407,408,411],{},[39,409,410],{},"„0,01 Lots sind eine kleine Position.“"," Klein im Vergleich wozu? Ein Micro-Lot auf EUR\u002FUSD riskiert etwa 0,10 $ pro Pip; bei einem Konto mit 200 $ und einem Stop von 50 Pips sind das 2,5 % der Equity.",[205,413,414,417],{},[39,415,416],{},"„Lots gesamt zeigt, wie groß ich trade.“"," Es ist eine Summe. Dieselbe Summe kann aus zehntausend Micro-Trades oder hundert Standard-Trades entstehen: Die Verteilung siehst du in der Trade-Tabelle.",[205,419,420,423],{},[39,421,422],{},"„Mehr Volumen heißt besserer Trader.“"," Volumen misst Aktivität und Kosten. Ob irgendetwas davon profitabel war, sagt es nicht.",[10,425,426,427,106],{},"Wie man eine Volumenspalte als Fingerabdruck des Risikos liest, zeigt der ",[64,428,430],{"href":429},"\u002Fguides\u002Ftrading-volume-analysis","Artikel zur Analyse des Handelsvolumens",{"title":31,"searchDepth":231,"depth":231,"links":432},[433,434,435,436,437],{"id":16,"depth":231,"text":17},{"id":55,"depth":231,"text":56},{"id":94,"depth":231,"text":95},{"id":130,"depth":231,"text":131},{"id":199,"depth":231,"text":200},"Kosten","Ein Lot ist die Einheit, in der die Handelsgröße gemessen wird: Ein Standard-Lot sind 100.000 Einheiten der Basiswährung. Die Rechnung mit der Kontraktgröße und 1,7 Millionen echte Lots.",{},"\u002Fde\u002Fglossary\u002Fwhat-is-a-lot-in-forex",[443,444,445,446],"what-is-position-sizing","what-is-a-spread","what-is-a-swap-in-forex","what-is-average-trade-length",{"title":259,"description":439},"de\u002F5.glossary\u002Fwhat-is-a-lot-in-forex","Lot","2026-08-29T00:00:00.000Z","YbmTibA-2nwhN4mQw105QrAKlfi4IHyz-ph94rZ8GB4",{"id":453,"title":454,"body":455,"category":238,"date":239,"description":719,"draft":241,"extension":242,"meta":720,"navigation":244,"path":721,"related":722,"seo":726,"stem":727,"term":90,"updated":239,"__hash__":728},"glossary\u002Fde\u002F5.glossary\u002Fwhat-is-a-profit-factor.md","Was ist der Profitfaktor? Formel, gute Werte, echte Daten",{"type":7,"value":456,"toc":712},[457,460,462,468,471,474,480,483,550,552,555,563,571,573,587,594,599,606,615,617,645,670,672,705],[10,458,459],{},"Der Profitfaktor ist der Bruttogewinn geteilt durch den Bruttoverlust: Die Summe aller Gewinn-Trades wird durch die Summe aller Verlust-Trades geteilt. Ein Profitfaktor von 1,50 heißt, dass das Konto für je 1,00 $ Verlust insgesamt 1,50 $ Gewinn gemacht hat. Unter 1,00 verliert das Konto rechnerisch Geld, ganz gleich, wie oft es gewinnt.",[14,461,17],{"id":16},[22,463,466],{"className":464,"code":465,"language":27},[25],"Profitfaktor = Bruttogewinn \u002F |Bruttoverlust|\n",[29,467,465],{"__ignoreMap":31},[10,469,470],{},"Die Formel lässt dabei einiges außen vor: wie lange das Konto gehandelt hat, wie viel Kapital es eingesetzt hat und wie tief es zwischendurch gefallen ist.",[10,472,473],{},"Man kann sie auch über die Trefferquote und die durchschnittliche Trade-Größe ausdrücken, und erst so wird sie zum Diagnosewerkzeug:",[22,475,478],{"className":476,"code":477,"language":27},[25],"Profitfaktor = (Trefferquote × Ø Gewinn) \u002F ((1 − Trefferquote) × Ø Verlust)\n",[29,479,477],{"__ignoreMap":31},[10,481,482],{},"Zwei grundverschiedene Systeme können beim selben Wert landen. Eine Trefferquote von 30 % mit Gewinnern, die viermal so groß sind wie die Verlierer, ergibt 1,71. Eine Trefferquote von 80 % mit Gewinnern, die nur halb so groß sind wie die Verlierer, ergibt 2,00. Beide funktionieren, aber sie scheitern auf unterschiedliche Weise und fühlen sich im Handel völlig anders an.",[484,485,486,498],"table",{},[487,488,489],"thead",{},[490,491,492,495],"tr",{},[493,494,90],"th",{},[493,496,497],{},"Einordnung",[499,500,501,510,518,526,534,542],"tbody",{},[490,502,503,507],{},[504,505,506],"td",{},"Unter 1,00",[504,508,509],{},"Verliert Geld, und zwar strukturell, nicht nur knapp",[490,511,512,515],{},[504,513,514],{},"1,00–1,10",[504,516,517],{},"Im Rauschen. Eine schlechte Woche macht ihn zunichte",[490,519,520,523],{},[504,521,522],{},"1,10–1,30",[504,524,525],{},"Dünner, aber echter Edge, wenn die Stichprobe groß ist",[490,527,528,531],{},[504,529,530],{},"1,30–2,00",[504,532,533],{},"Eine funktionierende Strategie",[490,535,536,539],{},[504,537,538],{},"2,00–3,00",[504,540,541],{},"Stark. Anzahl der Trades und Kostenrechnung prüfen",[490,543,544,547],{},[504,545,546],{},"Über 3,00",[504,548,549],{},"Bei langen Historien selten: meist eine kurze Stichprobe, ein paar außergewöhnlich große Gewinner oder offene Verlierer, die noch nicht realisiert sind",[14,551,56],{"id":55},[10,553,554],{},"Auf die Frage „Verdient dieses System Geld?“ gibt keine einzelne Kennzahl eine sauberere Antwort als der Profitfaktor. Und er lässt sich viel schwerer schönrechnen als eine Trefferquote, weil jeder Verlust in voller Höhe in den Nenner eingeht.",[10,556,557,558,562],{},"Ein Risikomaß ist er allerdings nicht. Über die Reihenfolge weiß der Profitfaktor nichts: Ein Konto, das sein Geld in einem einzigen Monat verdient und danach elf Monate lang verloren hat, zeigt denselben Wert wie eines, das sich Woche für Woche nach oben gearbeitet hat. Lies ihn deshalb zusammen mit dem ",[64,559,561],{"href":560},"\u002Fglossary\u002Fwhat-is-maximum-drawdown","maximalen Drawdown",", sonst misst du das Ziel und übersiehst den Weg dorthin.",[10,564,565,566,570],{},"Dieselbe Vorsicht gilt für einen Profitfaktor aus einem ",[64,567,569],{"href":568},"\u002Fglossary\u002Fwhat-is-backtesting","Backtest",": Optimierer maximieren genau dieses Verhältnis. Ein hoher Wert im Backtest misst daher oft eher die Anpassung an die Daten als die Strategie.",[14,572,95],{"id":94},[10,574,575,576,579,580,586],{},"Die folgenden Zahlen beschreiben auf ShowMyTrades veröffentlichte Konten, nicht Trader im Allgemeinen. Bei allen veröffentlichten Konten mit Trade-Historie (August 2026) liegt der ",[39,577,578],{},"Median des Profitfaktors bei 1,28"," und die ",[39,581,582,585],{},[64,583,584],{"href":310},"mediane Trefferquote"," bei 68,8 %",". Beide Werte sind hier nach Kosten berechnet: Swap und Kommission werden in jeden Trade eingerechnet, bevor er als Gewinner oder Verlierer gilt. Die 1,28 sind also netto, nicht brutto.",[10,588,589],{},[590,591],"img",{"alt":592,"src":593},"Mediane der öffentlichen ShowMyTrades-Konten: eine Trefferquote von 68,8 % neben einem Profitfaktor von 1,28","\u002Fimages\u002Farticles\u002Fwin-rate-vs-payoff.svg",[10,595,596],{},[139,597,598],{},"Zwei Mediane aus derselben Menge: Die Trefferquote sieht stark aus, der Edge dahinter ist dünn.",[10,600,601,602,605],{},"Genau auf dieses Paar kommt es an. Beim Median-Konto schließen fast sieben von zehn Trades im Plus, und trotzdem besteht der gesamte Edge aus 1,28 $ Gewinn pro 1,00 $ Verlust. Nimm ein Konto, das genau auf beiden Medianen liegt, und stelle die Formel um: Sein durchschnittlicher Gewinner ist nur etwa das ",[39,603,604],{},"0,58-Fache"," seines durchschnittlichen Verlierers wert. Oft gewinnen und gut verdienen sind zwei verschiedene Dinge, und das Erste lässt sich viel leichter herbeiführen: Verlierer halten, Gewinner früh schließen, schon steigt die Trefferquote, während der Profitfaktor fällt.",[10,607,608,609,102,612,614],{},"Die mediane Sharpe Ratio liegt in derselben Menge bei ",[39,610,611],{},"0,05",[39,613,105],{},". Bei dieser Stichprobengröße belegt ein Profitfaktor über 3,00 kein überlegenes System. Er belegt nur, dass die Stichprobe zu klein ist, um den schlechtesten Trade schon erlebt zu haben.",[14,616,131],{"id":130},[10,618,619,620,622,623,626,627,183,629,183,632,183,635,183,638,161,641,644],{},"Der ",[39,621,90],{}," steht im Modul ",[39,624,625],{},"Erweiterte Statistiken"," auf jeder veröffentlichten Kontoseite, neben den Zahlen, die ihn erklären: ",[39,628,311],{},[39,630,631],{},"Ø Gewinn",[39,633,634],{},"Ø Verlust",[39,636,637],{},"Erwartungswert",[39,639,640],{},"Trades gesamt",[39,642,643],{},"Sharpe Ratio",". Zusammen sagen diese sechs, was das einzelne Verhältnis nicht sagen kann.",[10,646,647,648,651,652,161,654,657,658,161,660,662,663,669],{},"Zwei Details des Produkts sind wichtig. Erstens werden die Kosten, die bereits im Verhältnis stecken, einzeln ausgewiesen: Die Trade-Tabelle zeigt ",[39,649,650],{},"Gewinn (brutto)"," und daneben ",[39,653,77],{},[39,655,656],{},"Kommission"," als eigene Spalten, und die Erweiterten Statistiken summieren ",[39,659,369],{},[39,661,372],{},". So siehst du, wie viel davon in der Nettozahl schon abgezogen ist. Bei allen veröffentlichten Konten liegen diese Summen bei 4.782.670 $ an Kommissionen und 862.547 $ an Swap. Zweitens berechnet die ",[64,664,666],{"href":665},"\u002Fguides\u002Fcustom-analysis-and-filter-presets",[39,667,668],{},"Individuelle Analyse"," den gesamten Statistikblock für eine gefilterte Teilmenge neu (nach Zeitraum, Symbol, Magic Number, Richtung oder Lot-Größe). So prüfst du, ob ein Profitfaktor auch außerhalb seines besten Quartals oder ohne sein bestes Symbol hält.",[14,671,200],{"id":199},[202,673,674,684,693,699],{},[205,675,676,679,680,683],{},[39,677,678],{},"„Ein Profitfaktor über 1 heißt, dass ich profitabel bin.“"," Nur, wenn die Kosten im Verhältnis enthalten sind. Ist das nicht der Fall, kann ein Hochfrequenzsystem mit brutto 1,05 ",[64,681,682],{"href":66},"nach Kommission und Swap"," bei null oder im Minus landen.",[205,685,686,689,690,692],{},[39,687,688],{},"„Ein hoher Profitfaktor bedeutet geringes Risiko.“"," Er sagt nichts über Drawdown, Positionsgröße oder Reihenfolge. Eine Martingale-Progression bei der ",[64,691,319],{"href":318}," kann 4,00 ausweisen, bis zu dem Tag, an dem es schiefgeht.",[205,694,695,698],{},[39,696,697],{},"„Er ist über Zeitrahmen hinweg vergleichbar.“"," Nein, er ist nicht annualisiert. Ein Scalper mit 1,20 über 20.000 Trades und ein Swing-Trader mit 1,20 über 60 Trades sagen nicht dasselbe aus.",[205,700,701,704],{},[39,702,703],{},"„Offene Trades beeinflussen ihn nicht.“"," Doch, gerade weil sie fehlen. Offene Verluste, die nicht geschlossen werden, tauchen im Bruttoverlust überhaupt nicht auf und blähen das Verhältnis auf, bis die Position geschlossen wird.",[10,706,707,708,106],{},"Welche Kennzahlen du über die Zeit verfolgen solltest und in welcher Reihenfolge, steht im ",[64,709,711],{"href":710},"\u002Fguides\u002Ftracking-trading-performance","Artikel zum Verfolgen der Trading-Performance",{"title":31,"searchDepth":231,"depth":231,"links":713},[714,715,716,717,718],{"id":16,"depth":231,"text":17},{"id":55,"depth":231,"text":56},{"id":94,"depth":231,"text":95},{"id":130,"depth":231,"text":131},{"id":199,"depth":231,"text":200},"Der Profitfaktor ist der Bruttogewinn geteilt durch den Bruttoverlust. Unter 1,0 verliert ein Konto zwangsläufig Geld. Hier sind die Bereiche und der Median von 1,28 über Tausende Konten.",{},"\u002Fde\u002Fglossary\u002Fwhat-is-a-profit-factor",[723,724,443,725],"what-is-drawdown","what-is-maximum-drawdown","what-is-backtesting",{"title":454,"description":719},"de\u002F5.glossary\u002Fwhat-is-a-profit-factor","hbNDOkEVofxN_bQhB_cuF--5lzEDGey1FCMwrLaqzUg",{"id":730,"title":731,"body":732,"category":238,"date":239,"description":944,"draft":241,"extension":242,"meta":945,"navigation":244,"path":946,"related":947,"seo":949,"stem":950,"term":637,"updated":254,"__hash__":951},"glossary\u002Fde\u002F5.glossary\u002Fwhat-is-expectancy.md","Was ist der Erwartungswert? Formel, Beispiel, echte Daten",{"type":7,"value":733,"toc":937},[734,737,739,745,752,755,761,764,766,772,780,786,788,802,821,837,839,851,883,901,903,932],[10,735,736],{},"Der Erwartungswert ist das durchschnittliche Ergebnis eines einzelnen Trades, in Währung oder in Pips: das, was das Konto im Schnitt bei jeder eröffneten Position verdient. Er setzt sich aus vier Zahlen zusammen (Trefferquote, durchschnittlicher Gewinn, Verlustquote, durchschnittlicher Verlust) und beantwortet die Frage „Verdient dieses System pro Trade Geld?“ in einer Einheit, die du mit der Anzahl der Trades multiplizieren kannst. Ein positiver Erwartungswert, oft genug wiederholt, ist ein Geschäftsmodell. Ein negativer ist ein Countdown.",[14,738,17],{"id":16},[22,740,743],{"className":741,"code":742,"language":27},[25],"Erwartungswert = (Trefferquote × Ø Gewinn) − (Verlustquote × Ø Verlust)\n\nVerlustquote = 1 − Trefferquote\n",[29,744,742],{"__ignoreMap":31},[10,746,747,748,751],{},"Ein System gewinnt in 40 % der Fälle, verdient 300 $ pro Gewinner und verliert 100 $ pro Verlierer: (0,40 × 300 $) − (0,60 × 100 $) = 120 $ − 60 $ = ",[39,749,750],{},"+60 $ pro Trade",". Bei 400 Trades im Jahr sind das 24.000 $ erwartetes Ergebnis, bevor sich die Positionsgröße ändert und bevor irgendetwas schiefgeht.",[10,753,754],{},"Dieselbe Formel lässt sich in R-Vielfachen schreiben, wobei R ein durchschnittlicher Verlust ist. Damit fällt die Kontowährung heraus, und Systeme werden vergleichbar:",[22,756,759],{"className":757,"code":758,"language":27},[25],"Erwartungswert (R) = (Trefferquote × Payoff) − (1 − Trefferquote)\n\nPayoff = Ø Gewinn \u002F Ø Verlust\n",[29,760,758],{"__ignoreMap":31},[10,762,763],{},"Ob das Ergebnis etwas aussagt, hängt an zwei Dingen. Erstens müssen die Kosten schon in den Eingangswerten stecken: Spread, Kommission und Swap gehen von jedem Trade ab, jeder Gewinner wird dadurch kleiner, jeder Verlierer größer. Zweitens brauchen die Durchschnitte genug Trades, damit ein einzelner Ausreißer sie nicht bestimmen kann.",[14,765,56],{"id":55},[10,767,768,769,771],{},"Der Erwartungswert ist die Brücke zwischen einer Statistik und einem Plan. Der ",[64,770,90],{"href":89}," zeigt dir das Verhältnis von gewonnenem zu verlorenem Geld. Der Erwartungswert zeigt, was ein weiterer Trade wert ist, und genau diese Zahl multiplizierst du mit der Handelsfrequenz, um das erwartete Monatsergebnis zu bekommen.",[10,773,774,775,779],{},"Er macht auch den Zielkonflikt sichtbar, den eine Trefferquote verdeckt. Die Trefferquote ist nur die eine Hälfte eines Edges, die andere ist das ",[64,776,778],{"href":777},"\u002Fglossary\u002Fwhat-is-risk-reward-ratio","Chance-Risiko-Verhältnis",", und im Erwartungswert treffen beide aufeinander. Bewegt sich eine der beiden Größen, bewegt sich das Ergebnis. Bleiben beide gleich, ändert auch die schönste Geschichte nichts daran.",[10,781,782,783,785],{},"Und er legt die Kostenuntergrenze fest. Erwartet eine Strategie +8 $ pro Trade und kosten ",[64,784,72],{"href":71}," und Kommission für Ein- und Ausstieg zusammen 7 $, dann ist das, was übrig bleibt, keine Strategie mehr.",[14,787,95],{"id":94},[10,789,790,791,794,795,798,799,106],{},"Die folgenden Zahlen beschreiben auf ShowMyTrades veröffentlichte Konten, nicht Trader im Allgemeinen. Nimm die Mitte der veröffentlichten Konten mit Trade-Historie (August 2026): eine ",[39,792,793],{},"mediane Trefferquote von 68,8 %",", einen ",[39,796,797],{},"medianen Profitfaktor von 1,28"," und einen ",[39,800,801],{},"Median von 171 geschlossenen Trades",[10,803,804,805,807,808,811,812,820],{},"Diese Zahlen legen den Erwartungswert dieses Median-Kontos fest. Stellt man die Formel des Profitfaktors um, ist ein durchschnittlicher Gewinner etwa das ",[39,806,604],{}," eines durchschnittlichen Verlierers wert, und mit der R-Form wird der Rest zur reinen Rechnung: (0,688 × 0,58) − 0,312 = ",[39,809,810],{},"+0,087R",". Neun Hundertstel eines durchschnittlichen Verlust-Trades, pro ausgeführtem Trade. Über 171 Trades ergibt die gesamte Historie damit einen Gewinn von ungefähr fünfzehn durchschnittlichen Verlusten. Deshalb liegt die ",[39,813,814,815,819],{},"mediane ",[64,816,818],{"href":817},"\u002Fglossary\u002Fwhat-is-time-weighted-return","zeitgewichtete Rendite"," nur bei +3,2 %",", obwohl fast sieben von zehn Trades im Plus schließen.",[10,822,823,824,161,826,828,829,832,833,836],{},"Bei einem so dünnen Edge sind Kosten kein Rundungsfehler. Die veröffentlichten Konten haben ",[39,825,342],{},[39,827,112],{}," gezahlt, und ",[39,830,831],{},"86,3 %"," der Konten, bei denen überhaupt Swap anfällt, zahlen unterm Strich negativen Swap. Bei einer ",[39,834,835],{},"medianen Haltedauer von 2,4 Stunden"," überlebt ein Edge von 0,087R nur, wenn die Kosten für Ein- und Ausstieg im Verhältnis zum durchschnittlichen Verlust klein bleiben.",[14,838,131],{"id":130},[10,840,619,841,843,844,846,847,850],{},[39,842,637],{}," ist eine Zeile im Modul ",[39,845,625],{}," auf jeder veröffentlichten Kontoseite, in der Gruppe ",[139,848,849],{},"Performance-Kennzahlen",". Er zeigt beide Einheiten in einer Zeile (zuerst Pips, dann Kontowährung). Ein Wert in Pips lässt sich nämlich zwischen Symbolen vergleichen, ein Wert in Währung zwischen Positionsgrößen, und keiner von beiden ist für sich vollständig.",[10,852,853,854,856,857,183,859,183,861,161,863,865,866,871,872,161,874,876,877,183,879,161,881,106],{},"Seine vier Eingangswerte stehen in der Gruppe ",[139,855,141],{}," desselben Moduls: ",[39,858,311],{},[39,860,631],{},[39,862,634],{},[39,864,640],{},", daneben die ",[39,867,868],{},[64,869,136],{"href":870},"\u002Fglossary\u002Fwhat-is-average-trade-length",". An ihr liest du ab, ob ein dünner Edge pro Trade in Stunden oder in Wochen verdient wird. Die bereits abgezogenen Kosten erscheinen als ",[39,873,369],{},[39,875,372],{},", die Details pro Trade stehen in der Trade-Tabelle unter ",[39,878,650],{},[39,880,77],{},[39,882,656],{},[10,884,885,886,891,892,183,895,161,898,900],{},"Ob ein Erwartungswert auf einem einzigen Edge beruht oder ein Durchschnitt aus mehreren ist, prüfst du mit der Seitenleiste der ",[39,887,888],{},[64,889,890],{"href":665},"Individuellen Analyse",": Sie berechnet den ganzen Block für eine gefilterte Teilmenge neu (nach Symbol, Magic Number, Richtung, Zeitraum, Wochentag oder Uhrzeit). Zusätzlich bieten die Erweiterten Statistiken die Ansichten ",[139,893,894],{},"Wochentag",[139,896,897],{},"Uhrzeit",[139,899,152],{},", die dasselbe Ergebnis ganz ohne Filter aufteilen.",[14,902,200],{"id":199},[202,904,905,914,920,926],{},[205,906,907,910,911,913],{},[39,908,909],{},"„Ein positiver Erwartungswert heißt, dass ich Geld verdiene.“"," Er heißt, dass der durchschnittliche Trade profitabel ist. Mit falschen Positionsgrößen endet auch ein System mit positivem Erwartungswert bei null: Ob ein Konto überlebt, entscheidet die ",[64,912,319],{"href":318},", nicht der Erwartungswert.",[205,915,916,919],{},[39,917,918],{},"„Der Erwartungswert ist einfach mein durchschnittlicher Trade.“"," Nur wenn der Durchschnitt netto gebildet wird. Auf Basis des Bruttogewinns ignoriert er Kommission und Swap, und genau dort verschwinden dünne Edges.",[205,921,922,925],{},[39,923,924],{},"„Eine hohe Trefferquote bedeutet einen positiven Erwartungswert.“"," Für sich allein bedeutet sie gar nichts. Bei einem Payoff von 0,58 ist ein System mit 60 % Trefferquote ein Verlustsystem.",[205,927,928,931],{},[39,929,930],{},"„Die Zahl ist stabil.“"," Bei ein paar Hundert Trades ist sie das nicht. Ein einziger außergewöhnlich großer Gewinner kann den Erwartungswert einer ganzen Historie anheben. Ihn herauszunehmen ist ein fairer Test.",[10,933,934,935,106],{},"Welche Kennzahlen sich über die Zeit zu verfolgen lohnen und in welcher Reihenfolge du sie liest, steht im ",[64,936,711],{"href":710},{"title":31,"searchDepth":231,"depth":231,"links":938},[939,940,941,942,943],{"id":16,"depth":231,"text":17},{"id":55,"depth":231,"text":56},{"id":94,"depth":231,"text":95},{"id":130,"depth":231,"text":131},{"id":199,"depth":231,"text":200},"Der Erwartungswert ist der durchschnittliche Gewinn oder Verlust eines Trades: (Trefferquote × Ø Gewinn) − (Verlustquote × Ø Verlust). Formel, Rechenbeispiel und öffentliche Konten.",{},"\u002Fde\u002Fglossary\u002Fwhat-is-expectancy",[248,948,443,723],"what-is-risk-reward-ratio",{"title":731,"description":944},"de\u002F5.glossary\u002Fwhat-is-expectancy","vqJX5hPb6yK60VLBYzOZCViJ7fvkC5pfjc9auUT9j5U",{"id":953,"title":954,"body":955,"category":1170,"date":239,"description":1171,"draft":241,"extension":242,"meta":1172,"navigation":244,"path":1173,"related":1174,"seo":1179,"stem":1180,"term":1181,"updated":254,"__hash__":1182},"glossary\u002Fde\u002F5.glossary\u002Fwhat-is-terminal-ping.md","Was ist der Terminal-Ping? Die Latenz zum Handelsserver",{"type":7,"value":956,"toc":1163},[957,963,965,968,974,977,980,1014,1017,1019,1022,1025,1028,1030,1042,1054,1064,1066,1098,1111,1124,1126,1150],[10,958,959,960,106],{},"Der Terminal-Ping ist die Zeit für den Hin- und Rückweg zwischen einem MetaTrader-Terminal und dem Handelsserver des Brokers: wie lange ein Paket hin und wieder zurück braucht, gemessen in Millisekunden. Er ist eine Eigenschaft des Netzwerkwegs, nicht der Strategie, die darauf läuft, und er ist die tote Zeit, in der ein angefragter Kurs nur eine Hoffnung ist. MetaTrader meldet ihn in Mikrosekunden; ShowMyTrades rechnet ihn um und zeigt ihn in Millisekunden mit einer Nachkommastelle an. Aus 12.245 µs wird also ",[39,961,962],{},"12,2 ms",[14,964,17],{"id":16},[10,966,967],{},"Das Terminal speichert den zuletzt bekannten Hin- und Rückweg zum Handelsserver. Alles, was mit einer Order passiert, baut darauf auf.",[22,969,972],{"className":970,"code":971,"language":27},[25],"Ping (ms) = zuletzt gemessener Hin- und Rückweg Terminal ↔ Handelsserver\n\nOrder-Latenz ≈ Ping\u002F2   (Anfrage auf dem Hinweg)\n             + Matching und Prüfung beim Broker\n             + Ping\u002F2   (Bestätigung auf dem Rückweg)\n",[29,973,971],{"__ignoreMap":31},[10,975,976],{},"Nur der mittlere Teil geht auf das Konto des Brokers. Der erste und der dritte hängen von Geografie und Routing ab. Deshalb misst ein Terminal im selben Rechenzentrum beim selben Broker 3 ms, ein Internetanschluss zu Hause am anderen Ende der Welt dagegen 280 ms.",[10,978,979],{},"Brauchbare Richtwerte:",[202,981,982,993,999],{},[205,983,984,987,988,992],{},[39,985,986],{},"Unter 50 ms",": ausgezeichnet, genau das Wort, das auch der Tooltip der Kachel verwendet. Typisch für einen ",[64,989,991],{"href":990},"\u002Fglossary\u002Fwhat-is-a-vps","VPS"," nahe dem Rechenzentrum des Brokers.",[205,994,995,998],{},[39,996,997],{},"50 bis 150 ms",": üblich für einen Anschluss zu Hause oder im Büro zu einem Server in der Region.",[205,1000,1001,1004,1005,1009,1010,106],{},[39,1002,1003],{},"Über 200 ms"," (die Warnschwelle im Tooltip): messbar langsamere ",[64,1006,1008],{"href":1007},"\u002Fglossary\u002Fwhat-is-order-execution","Orderausführung"," und größere tatsächliche ",[64,1011,1013],{"href":1012},"\u002Fglossary\u002Fwhat-is-slippage","Slippage",[10,1015,1016],{},"Eine Unterscheidung entscheidet darüber, wie sehr das alles zählt. Stop-Loss- und Take-Profit-Orders liegen auf dem Handelsserver, nicht im Terminal, und lösen deshalb aus, egal wie schlecht die Verbindung ist. Der Ping verzögert nur, was das Terminal selbst anstößt: Einstiege, manuelle Schließungen, Änderungen und jede Trailing-Logik, die im Expert Advisor steckt statt als Order auf dem Server.",[14,1018,56],{"id":55},[10,1020,1021],{},"Bei Marktausführung wird Latenz direkt zu Kosten, denn ausgeführt wird zu dem Kurs, der beim Eintreffen der Anfrage gilt, nicht zu dem, der beim Absenden auf dem Bildschirm stand. 200 ms für den Hin- und Rückweg sind eine Fünftelsekunde, in der sich der Markt frei bewegen kann, und am weitesten bewegt er sich genau dann, wenn Orders am meisten zählen.",[10,1023,1024],{},"Ob diese Fünftelsekunde teuer ist, hängt ganz vom Kursziel ab. Eine Position, die stundenlang gehalten wird und auf eine Bewegung von fünfzig Pips zielt, steckt sie weg, ohne es zu merken. Ein System mit Zielen von drei bis fünf Pips kann im selben Zeitraum einen spürbaren Teil seines Edge verlieren, und zwar bei jedem Trade. Backtests schweigen dazu: Sie führen zum angefragten Kurs aus, sofort, immer.",[10,1026,1027],{},"Bevor du einem Broker die Schuld gibst, prüfe zuerst den Ping. Schlechte Ausführungen bei 300 ms sind ein Netzwerkproblem, das nur den Namen des Brokers trägt.",[14,1029,95],{"id":94},[10,1031,1032,1033,1036,1037,1041],{},"Die folgenden Zahlen beschreiben die auf ShowMyTrades veröffentlichten Konten, nicht Trader im Allgemeinen. Einen Terminalwert gibt es nur dort, wo auf dem eigenen Terminal des Inhabers unser Expert Advisor läuft, und die überwältigende Mehrheit der ",[39,1034,1035],{},"über 10.000 verbundenen Konten"," nutzt ",[64,1038,1040],{"href":1039},"\u002Fglossary\u002Fwhat-is-metatrader","MetaTrader",". cTrader- und TradeLocker-Konten verbinden sich über Broker-APIs ohne lokales Terminal und haben deshalb keinen Ping zu melden.",[10,1043,1044,1045,113,1048,1050,1051,1053],{},"In dieser Gruppe ist die Empfindlichkeit hoch. Der ",[39,1046,1047],{},"Anteil automatisierter Trades liegt im Median bei 99 %",[39,1049,126],{},": Fast jede Order schickt eine Maschine auf den Hin- und Rückweg, ohne dass ein Mensch innehält und den Kurs prüft. Diese Konten erreichen ",[39,1052,336],{},", eine einheitliche Latenzumgebung gibt es hier also nicht.",[10,1055,1056,1057,1063],{},"Die ",[39,1058,1059,1062],{},[64,1060,1061],{"href":870},"Haltedauer"," liegt im Median bei 2,4 Stunden",". Damit liegt das Konto im Median außerhalb des Bereichs, in dem Millisekunden über irgendetwas entscheiden. Seinen Platz auf der Seite verdient dieser Wert bei den Konten am Rand der Verteilung, die im Sekundenbereich handeln.",[14,1065,131],{"id":130},[10,1067,1068,1071,1072,1075,1076,1079,1080,1082,1083,183,1086,183,1089,183,1092,161,1095,106],{},[39,1069,1070],{},"Ping"," ist die erste von sechs Kacheln im Bereich ",[39,1073,1074],{},"Terminal",", auf der Dashboard-Seite des Kontos, die nur der Inhaber sieht. Bei MT5 heißt die Überschrift ",[39,1077,1078],{},"Terminal und offene Charts",", denn dort meldet das Terminal auch die geöffneten Charts; bei MT4 heißt sie nur ",[39,1081,1074],{},", weil dessen Expert Advisor diese Liste nicht erfasst. Die übrigen Kacheln sind ",[39,1084,1085],{},"Neuübertragungen",[39,1087,1088],{},"Terminal-Build",[39,1090,1091],{},"Speicher",[39,1093,1094],{},"AutoTrading",[39,1096,1097],{},"DLL-Importe",[10,1099,1100,1101,183,1104,193,1107,1110],{},"Neben der Überschrift stehen ein Status-Badge (",[139,1102,1103],{},"Verbunden",[139,1105,1106],{},"Kein Handelsserver",[139,1108,1109],{},"Offline",") und das Alter des Messwerts. Die Aktualität hat Vorrang vor dem gemeldeten Status: Nach 11 Minuten ohne Aktualisierung wird das Konto als offline angezeigt, ganz gleich, was das Terminal zuletzt gemeldet hat.",[10,1112,1113,1114,1118,1119,1123],{},"Zwei Grenzen sind wichtig. Der Bereich ist nur für den Inhaber sichtbar und wird von einem Endpunkt geliefert, der fremde Konten ablehnt. Terminalwerte, einschließlich der Namen der ",[64,1115,1117],{"href":1116},"\u002Fglossary\u002Fwhat-is-an-expert-advisor","Expert Advisors"," auf offenen Charts, erscheinen deshalb nie auf öffentlichen Seiten oder ",[64,1120,1122],{"href":1121},"\u002Fguides\u002Ftrading-widgets-and-embeds","in Widgets",". Und es gibt ihn nur für MetaTrader: cTrader- und TradeLocker-Konten haben kein Terminal, und der Bereich erscheint erst, wenn sich ein Terminal gemeldet hat.",[14,1125,200],{"id":199},[202,1127,1128,1134,1144],{},[205,1129,1130,1133],{},[39,1131,1132],{},"„Niedriger Ping heißt guter Broker.“"," Er misst den Weg, nicht die Gegenpartei. 2 ms zu einem Server mit schlechten Ausführungen sind ein schneller Weg zu einem schlechten Kurs.",[205,1135,1136,1139,1140,1143],{},[39,1137,1138],{},"„Ein Messwert ist die Wahrheit.“"," Es ist der letzte Wert bei der letzten Synchronisierung. Die Stabilität zählt mehr als die Zahl, und genau darüber geben die ",[64,1141,1085],{"href":1142},"\u002Fglossary\u002Fwhat-is-packet-retransmission"," Auskunft.",[205,1145,1146,1149],{},[39,1147,1148],{},"„Ein VPS repariert die Ausführung.“"," Er repariert den Netzwerkweg. Matching-Geschwindigkeit, Kurs-Feed und Spread-Politik bleiben genau dort, wo sie waren.",[10,1151,1152,1153,1157,1158,1162],{},"Denselben Hin- und Rückweg, aus Sicht des Netzwerks statt aus Sicht dieser Kachel, beschreibt der Eintrag ",[64,1154,1156],{"href":1155},"\u002Fglossary\u002Fwhat-is-server-latency","Serverlatenz",". Eine Methode, die Latenz und Kosten trennt, wenn dieselbe Strategie bei zwei Brokern läuft, findest du im Artikel „",[64,1159,1161],{"href":1160},"\u002Fguides\u002Fsame-strategy-different-brokers","Gleiche Strategie, zwei Broker, andere Ergebnisse","“.",{"title":31,"searchDepth":231,"depth":231,"links":1164},[1165,1166,1167,1168,1169],{"id":16,"depth":231,"text":17},{"id":55,"depth":231,"text":56},{"id":94,"depth":231,"text":95},{"id":130,"depth":231,"text":131},{"id":199,"depth":231,"text":200},"Plattformen","Der Terminal-Ping ist der Hin- und Rückweg zwischen einem MetaTrader-Terminal und dem Handelsserver des Brokers. Welche Werte in ms gut oder schlecht sind und wie daraus Slippage wird.",{},"\u002Fde\u002Fglossary\u002Fwhat-is-terminal-ping",[1175,1176,1177,1178],"what-is-packet-retransmission","what-is-slippage","what-is-a-vps","what-is-order-execution",{"title":954,"description":1171},"de\u002F5.glossary\u002Fwhat-is-terminal-ping","Terminal-Ping","wt7QM142LI-Y7BfN9-aK8h91M6BWg0cZysOv3Hz9oHY",[1184,1185,1186,1188,1190],{"path":870},{"path":245},{"path":1187},"\u002Fes\u002Fglossary\u002Fwhat-is-average-trade-length",{"path":1189},"\u002Fja\u002Fglossary\u002Fwhat-is-average-trade-length",{"path":1191},"\u002Fzh\u002Fglossary\u002Fwhat-is-average-trade-length",1794154114187]